动力电池 PACK 是将制作好的电芯进行不同程度和类型的打包，最终制作成能够安装在新能源汽车上的电池组的工艺，是目前新能源汽车上游产业链中非常重要的环节，PACK 工艺的提升能够大大提升新能源电池的使用性能、制作成本等：

　　动力电池 PACK 工艺主要有：单体电芯测试与挑选、单体电芯通过串并联焊接成电芯模块等，并且需要不同程度的检测，最终才可以打包入库：

　　目前，锂电池可以细分为圆柱电池、方形电池和软包电池，规格众多，标准化程度较低，使得该行业的自动化难度较大。针对不同类型电池，需采用不同的 PACK 方案与设备。

　　随着生产的分工趋势越来越明显，带动电池行业的深度发展与分化。在这样的背景下，动力电池 PACK 行业逐渐起步并取得高速发展。2017-2020 年，全球动力电池 PACK 装机容量逐年提高，2020 年全球动力电池 PACK 出货量为 213GWh，较 2019 年增长 34%，根据前瞻初步统计，2021 年全球动力电池出货量达到 373GWH。

　　src=前瞻根据主流厂商动力电池的平均单位成本，再结合全球动力电池出货量，对动力电池 PACK 的市场规模做出了合理测算，2021 年全球动力电池 PACK 的市场规模约达到 217 亿元。

　　2014 年以来，全球新能源汽车行业的迅速发展，使得锂电池行业出货量近四年以每年 27% 的速度高速增长，2015~2017 年，储能电池保持 40% 左右的增速，但在锂电池出货量中占比仍然较小。2020 年是新能源汽车发展的重要拐点，全球各大汽车厂商纷纷推出最新款新能源汽车，随着中国 十四五 规划和 碳达峰 要求的推出和确立，新能源领域的发展被进一步推动，动力电池 PACK 行业进入高速发展阶段。

　　2020 年 6 月，《关于修改〈乘用车企业平均燃料消耗量与新能源汽车积分并行管理办法〉的决定》中明确了 2021-2023 年新能源汽车积分比例要求，同时，完善了传统能源乘用车燃料消耗量引导和积分灵活性措施。工信部指出，通过建立积分交易机制，将形成节能与新能源汽车协调发展的市场化机制。截至 2022 年 5 月，我国动力电池 PACK 行业相关政策汇总如下：

　　目前，汽车公司、电池公司和第三方 PACK 公司鼎足之势的竞争格局已经打破。一方面，随着补贴的消退，大多数汽车企业选择投资或建设自己的 PACK 工厂来降低成本，包括比亚迪、长安汽车、JAC、长城汽车、威马汽车、吉利、蔚来汽车、上汽等 ; 另外，电池公司也在侵蚀第三方 PACK 公司的市场。从装机容量来看，电力电池公司占据了大部分的市场份额，使得第三方 PACK 公司的生存空间被进一步压缩。不同市场参与者市场格局如下：

　　src=从生产企业的成立日期来看，根据企查猫提供的数据， 2018-2020 年提供中国动力电池 PACK 工艺服务的企业成立厂家最多，全国经营范围中包含动力电池 PACK 的企业共有 8676 家，超过 70% 的生产企业是在 2017 年及以后成立的，其中 2019 年新成立 1462 家，为近年来之最。从侧面可以看出行业目前也处于激烈的竞争阶段，但是受到行业特征的影响，预计新能源企业大厂和电池生产企业将会成为动力电池 PACK 行业中的龙头企业，第三方 PACK 企业将会被逐步合并或淘汰，2022 年 1-5 月，只有 13 家注册企业也似乎印证了这一点。

　　高工产研锂电研究所 ( GGII ) 调研显示，2021 年中国动力电池出货量 220GWh，相对 2020 年增长 175%。出货量快速增长的主要原因：1 ) 2021 年国内新能源终端市场增长超预期，多个细分赛道出现明星车型，使国内新能源汽车市场产量接近 350 万辆，同比增幅超 180%，带动国内动力电池出货量增速超 180%;2 ) 2021 年欧洲新能源汽车市场继续高增长，年销量超 200 万辆，带动国内部分头部电池企业出口规模提升。

　　根据中国新能源汽车发展现状，以及动力电池出货量的统计，结合动力电池 PACK 成本工艺占比，前瞻对中国动力电池 PACK 行业规模做出了合理测算，2021 年中国动力电池 PACK 市场规模约达到 81 亿元。

　　中国动力电池 PACK 企业分布较为分散，在华南、华东、华北、华中等地区均有分布。目前华东地区的企业最多，主要原因是动力电池是新能源汽车的核心组件，按照车厂的 零库存 管理办法，电池厂需围绕车企建厂，以便快速地客户响应。华东地区包括上海、江苏、浙江、安徽、江西、福建、山东等省市，是中国汽车的制造核心地带，该区域的主要车企有上汽集团、上海申沃、苏州金龙、南京金龙、安凯客车、厦门金龙、厦门金、东南汽车、江淮、奇瑞、吉利、康迪、众泰、江铃、山东沂星等车企。

　　目前动力电池 PACK 领域有许多专门从事 PACK 细分领域的企业，也有将 PACK 工艺整合至自身产业链的新能源整车制造车企，其技术手段各有特点：

　　从新能源汽车整体发展的前景来看，行业无论从政策、技术还是市场需求的角度来看，都将会在未来几年进入高速发展的道路，动力电池 PACK 作为动力电池封装的核心工艺，其市场需求和规模也将会进一步增加：

　　随着技术的进步，动力电池的制造价格将不断下降，中国动力电池的市场份额也将不断上涨，并且根据国家 十四五 规划、碳达峰目标的公布，新能源汽车的规模也将不断上涨，动力电池 PACK 的市场规模增长速度也会进一步拉大，前瞻预计 2022-2027 年中国动力电池 PACK 行业将进入高速发展阶段，复合增长率超过 25%，预计 2027 年中国动力电池 PACK 行业市场规模将超过 350 亿元。

　　src=以上数据参考前瞻产业研究院《中国动力电池 PACK 行业发展前景预测与投资战略规划分析报告》，同时前瞻产业研究院还提供产业大数据、产业研究、政策研究、产业链咨询、产业图谱、产业规划、园区规划、产业招商引资、IPO 募投可研、IPO 业务与技术撰写、IPO 工作底稿咨询等解决方案。

　　更多深度行业分析尽在【前瞻经济学人 APP】，还可以与 500+ 经济学家 / 资深行业研究员交流互动。